Apesar das intenções da China de se tornar autossuficiente na produção de chips, este ano, as empresas chinesas aumentaram suas importações de chips em relação ao ano anterior, à medida que os mercados de eletrônicos de consumo, PCs e servidores começaram a se recuperar no ano passado.
Nos primeiros sete meses de 2024, a China importou 308,1 bilhões de unidades de semicondutores, avaliadas em cerca de US$ 212 bilhões, o que indica um aumento de 14,5% em volume e um aumento de 11,5% em valor em comparação com o mesmo período do ano passado, relata o South China Morning Post citando a Administração Geral de Alfândegas da China. Em 2023, as importações totais de semicondutores da China foram avaliadas em US$ 349 bilhões, uma queda de 15,4% em relação ao ano anterior e em linha com 2020, de acordo com o DigiTimes citando a alfândega chinesa.
Talvez 2023 não seja um bom ano para comparação, pois as empresas realizaram correções de estoque no ano passado após os recordes de 2022 (US$ 413,15 bilhões) e 2021 (US$ 423,38 bilhões). No entanto, as empresas chinesas intensificaram a compra de chips estrangeiros nos primeiros sete meses do ano. Entre esses semicondutores estão os stacks HBM2E da Samsung que empresas como Baidu e Huawei usam com seus processadores de IA personalizados. As empresas chinesas estão supostamente estocando módulos HBM2E em antecipação às possíveis sanções do governo dos EUA, que restringirão a compra de memória de alta largura de banda por entidades chinesas.
Importações de semicondutores da China
Esse aumento nas exportações de semicondutores coincide com uma recuperação nos mercados de PCs, smartphones e servidores. Por exemplo, o mercado de PCs cresceu 3% ano a ano no segundo trimestre, de acordo com a IDC, enquanto os embarques globais de smartphones aumentaram 6,5% no segundo trimestre de 2024. Essa recuperação também influenciou positivamente os números de exportação de semicondutores da China. No entanto, alguns acreditam que o recente aumento nas importações sugere um movimento estratégico das empresas chinesas para mitigar o impacto das próximas restrições comerciais dos EUA.
O aumento das exportações de chips para a China indica que, apesar dos esforços do país para se tornar autossuficiente, ainda está longe de alcançar esse objetivo. Claro, a China não será capaz de fabricar processadores de ponta e FPGAs como os da AMD, Altera, Broadcom, Intel, MediaTek, Nvidia, Qualcomm em grandes volumes tão cedo, então os fabricantes de PCs, smartphones, equipamentos de telecomunicações e outros dispositivos terão que importá-los para construir seus produtos na China.
No entanto, os volumes de importação e os preços médios de venda (ASPs) dos chips importados para a China indicam que as empresas chinesas estão comprando processadores de ponta e itens de commodities. Em particular, muitas peças automotivas são desenvolvidas por empresas como NXP e Renesas e são fabricadas no Japão e em Taiwan. O crescimento da indústria automotiva chinesa nos últimos anos certamente exige esses componentes, já que os carros modernos empregam mais de mil chips. Muitos deles são fabricados localmente, como drivers de display e ICs de gerenciamento de energia. Outros devem ser importados.
No entanto, a indústria de semicondutores da China também não está parada. As exportações de semicondutores da China também viram um crescimento significativo. De janeiro a julho de 2024, as exportações atingiram 166,6 bilhões de unidades, um aumento de 10,3% em relação ao ano passado. O valor total dessas exportações aumentou 22,5% ano a ano, para US$ 90 bilhões, impulsionado pela forte demanda internacional por chips legados usados em eletrônicos de consumo.
Fonte: South China Morning Post
